Воронеж. 04.12.2014. ABIREG.RU – Аналитика – Кредитование населения росло на протяжении года, но темпы роста были не высокими, а структура выдаваемых кредитов поменялась.
Все двухтысячные годы основным драйвером роста были бесцелевые займы наличными и пластик. Ситуация начала изменяться в 2013 году, когда темпы прироста ипотеки (33% за год) превысили темпы прироста в целом задолженности населения (30%). В этом году ситуация повторяется и разрыв еще выше (по итогам девяти месяцев – 22% и 14% соответственно). Причина – в изменении политики банков, которые не готовы кредитовать граждан прежними темпами. По доли платежей по кредитам в структуре семейных расходов наше население уже достигло вполне западного уровня (20%), но там основную массу составляют ипотечные выплаты. Результат – закредитованность части населения, стремительный рост просрочки и падение рентабельности на этом рынке. Розничные банки, ориентированные на сегмент граждан с доходами ниже среднего, уже отчитываются об убытках или резком снижении прибыли. Новые финансовые условия – падение стоимости нефти и связанное с ним падение рубля – в ближайшее время только усугубят ситуацию.
Тем не менее даже в таких условиях можно находить способы заработать.
Рынок ипотеки
За девять месяцев было выдано почти 10,5 тыс. кредитов на покупку квартир, общий остаток задолженности по жилищным кредитам в Воронежской области – более 38,5 млрд рублей. Каждая из цифр – рекорд. Скажем, в ВТБ24 по ЦФО отмечают, что в розничном кредитном портфеле доля ипотеки уже на середину года составляла около 30%, а в целом по России в активах ВТБ24 доля ипотеки уже более 40%.
«2014 год – год большого спроса на жилье, и во многом этот спрос сгенерировала ипотека», - добавляет пресс-секретарь ВТБ 24 по ЦФО Юлия Волкова.
Но, как это ни парадоксально, нынешний лидер роста уже в ближайшее время уйдет в тень. Ставки по ипотеке за последние месяцы с вполне приемлемых 12-14% годовых выросли до 15-17% и имеют тенденцию к дальнейшему росту. По сути, это означает резкую остановку на рынке кредитования приобретения недвижимости. Еще одним фактором, тормозящим рынок, является динамика цен на жилье. В последние месяцы стоимость «квадрата» почти не растет, отставая и от инфляции, и от главного фаворита вложений – доллара. В результате количество выдач кредитов (со снятой сезонностью) в августе-сентябре было значительно (почти на 40%) ниже, чем в первые месяцы года. Скорее всего, в четвертом квартале тенденция только усилится.
Тем не менее не стоит забывать, что ипотека – один из самых перспективных рынков в России, а в Воронеже много и быстро строят. К тому же здесь почти нет просрочки: по информации крупнейших по объемам жилищных кредитов банков, доля проблемных кредитов не превышает 1%. Сразу после того, как на рынке установится новый стабильный курс доллара и адекватный уровень ставок, можно ожидать, что ипотека снова станет одним из основных драйверов роста.
«Ипотека сейчас – очень интересный для банков продукт. Ведь ипотека генерирует долгий поток дохода, в среднем на пять-семь лет по каждому выданному кредиту. И второе: ипотека – это наименее рисковый кредит. Особенно сейчас, когда экономика генерирует больше рисков, доходы не растут, банки очень внимательно подходят к высокорискованным кредитам. А ипотечный сектор – и раньше, и сейчас – это тот сектор, где риски минимальны, и мы видим в этих кредитах самый большой потенциал роста», - соглашается госпожа Волкова.
«Не думаю, что рынок Воронежа в целом будет отличаться от общероссийского рынка ипотеки. Как мы все видим, ставки по ипотеке немного повысились в связи с тем, что фондирование стало дороже. Однако могу сказать, что есть психологический и экономический потолок роста ипотечной ставки - 15%. Надеюсь, ситуация на банковском рынке позволит удерживать ставку ниже этого уровня», - рассуждает заместитель управляющего воронежского филиала «Инвестторгбанка» Александр Анисимов.
Автокредитование
Рынок автокредитов переживает не лучшие времена. Отдельной статистики по автокредитам не ведется, тем не менее сами участники рынка оценивают его в 800-1000 продаж в месяц. При этом 2014 год показывает результаты на 30% ниже прошлогодних. Виной тому низкий спрос на автомобили, причем больше всего страдает наиболее активно кредитующийся сегмент средней ценовой категории. Автомобилей продается мало, и одновременно, по данным автодилеров, снижается доля продающихся в кредит.
«Автокредитование частично сдерживало это падение до сих пор, поскольку доля кредитования сейчас составляет более 40% в объеме продаж новых автомобилей, а еще 1,5 года назад она была 30%. Но все равно, кредит берется ради покупки базового актива. А если актив продается плохо, то и кредит менее востребован. По итогам этого года мы, к сожалению, диагностируем падение рынка автокредитов на 8-10%», - комментирует Юлия Волкова.
Встряхнувшее рынок решение о программе утилизации давало надежду на изменение динамики, но резкое падение цен на нефть и последовавший за ним обвал доллара, как ожидается, резко ухудшат ситуацию. Перспективы рынка крайне туманны: цены на машины будут расти, что еще больше отпугнет покупателей, параллельно будут расти ставки (уже сейчас банки повысили их на 2-3%).
Восстановление роста в ближайшей перспективе вряд ли возможно. На этом рынке все будет зависеть от спроса на автомобили, а пока дилеры говорят, что 2015 год будет крайне сложным.
Бесцелевое кредитование
Кредитование на цели потребления формально выросло на 12% (без учета автокредитования и ипотеки). С точки зрения банковского сектора, привыкшего к 30-40% темпам роста, это фактически сокращение объемов бизнеса. На неофициальном уровне настроения пока далеки от панических, но и назвать их радужными тоже трудно. Кто-то говорит, что банки стали более тщательно подходить к оценке заемщиков; некоторые, впрочем, настаивают, что выдают в хороших объемах только госбанки, а все остальные так или иначе сворачивают деятельность. Реальность, скорее всего, находится где-то между этих двух полярных точек зрения.
По мнению представителя ВТБ24 по ЦФО, темп роста потребительских кредитов замедляется и замедлится еще.
«В первую очередь это связано с закредитованностью и рисками. Не случайно банки сейчас особенное внимание уделяют кредитованию по корпоративным программам. Это позволяет банкам лучше оценивать риски с точки зрения устойчивости предприятия – работодателя клиента», - говорит Юлия Волкова.
Ситуацию усугубляет необходимость адаптироваться под требования Центрально банка по предельному уровню ставок. Привлекать рискованных заемщиков на самые дорогие кредиты становится невыгодным, так как с 1 января 2015 года ставки по кредитам будут ограничены. Мера эта в реальности приведет не только к удешевлению кредитования, но и к фактическому ограничению заимствований для «кредитоманов». Скорее всего, вся категория лиц с не очень хорошей кредитной историей перейдет в сегмент сверхдорогого микрофинансирования. Это несколько улучшит качество портфелей банков, но ежегодный рост объемов на 40% останется в прошлом. Просрочка остается на очень высоком по меркам нашего рынка уровне. В зависимости от методики подсчета (а она сильно отличается по МСФО и отечественным стандартам) называют цифру от 7 до 15%. Это признак проблем на рынке, и, возможно, остановка роста пойдет на пользу, позволив банкирам переосмыслить свои подходы.
Кредитный пластик растет наиболее высокими объемами, и именно он, по оценкам банкиров, является главным драйвером бесцелевых кредитов. Ставки по кредитному пластику традиционно наиболее сложно структурированы, предусматривают грейс-период и высокие комиссии за снятие наличных. Это выгодно банкирам с маркетинговой точки зрения и клиентам, готовым выстроить оптимальную стратегию использования кредитных средств. В принципе, при определенной изворотливости сумма платежей банку по процентам и комиссиям вполне может быть и нулевой. Правда, такие хитрые клиенты скорее исключение. Большинство платит и платит много, а эффективная ставка по карточке составляет до 40-60% годовых, а в некоторых случаях и более. Напомним, что на душу населения у нас в регионе уже больше одной карточки, тем не менее пока уровень проникновения пластика отстает от среднероссийского уровня.
Представитель ВТБ24 по ЦФО согласна: несмотря на то что до недавнего времени кредитный пластик рос темпами по 10-15% в квартал, а сейчас его рост снизился примерно до 5-6% в квартал, здесь есть большие перспективы роста.
«По ежегодным замерам рынка, проникновение кредитных карт сейчас примерно 25%. Какая-нибудь другая карта, зарплатная или дебетовая, есть почти у 85% трудоспособного населения РФ. А вот именно кредитная карта с теми преимуществами, которая она дает, пока что мало распространена. Льготный период, бонусы, кэш-бэк, мили бонусные в программах лояльности - все эти преимущества не всем населением освоены», - поясняет Юлия Волкова.
POS-кредитование, то есть покупка товаров в магазинах за счет займов, уже несколько лет почти не растет по объемам. Мы пришли к ситуации, аналогичной западной: данный продукт интересен не столько банкам, сколько магазинам как способствующий продажам. Эта ниша, безусловно, сохранится и будет и дальше давать свои 10-20 тыс. продаж в месяц (цифра сильно разнится и зависит от сезонных факторов: в предновогоднем декабре она сильно выше, чем в летнем августе), но роста здесь не предвидится.
Впрочем, директор операционного офиса «Воронежский» «Райффайзенбанка» Дмитрий Применко обращает внимание на то, что некоторые заемщики, опасаясь, что условия кредитования могут в дальнейшем ухудшиться, спешат привлечь средства или сделать покупки уже сейчас. «Производители и продавцы бытовой техники и электроники уже объявили о повышении с начала 2015 года цен на продукцию. Дорожают также автомобили, и многие спешат приобрести их по старым ценам», - поясняет он.
В целом рынок переживает достаточно глубокую коррекцию. В нашей ситуации это, безусловно, полезно, и, наверное, выравниванию дисбалансов будут посвящены основные усилия банкиров и в следующем году.
